Investor Toomas kärpis 15 000 krooni võrra oma maksukoormat

Kuna Toomas oli möödunud aasta kevadel kasumiga müünud maha pooled oma Norma aktsiad ja novembris osa Hansapanga aktsiaid, terendas tal aasta lõpus ligi 116 000 krooni realiseeritud kasumit väärtpaberite müügist ning sellega kaasnevalt ka üle 30 000 kroonine tulumaksukohustus.

Investor Toomas leidis, et kõige ratsionaalsem oleks müüa maha oma kahjumis aktsiapositsioonid (Nokia ja Bally Total Fitnessi aktsiaid), et oma kasumit väärtpaberitehingutelt vähendada ja sellega kaasnevalt ka 2005. aasta kevadel vähem tulumaksu maksta. Lisaks polnud tegemist investeeringutega, millest Toomas oleks pidanud kahjutundega loobuma. Mõeldud-tehtud. Lõppenud aasta 28. detsembril 2004 müüs ta kõik oma 500 Nokia aktsiat (hinnaga 11,68 eurot tükist) ning samuti kogu portsu Bally Total Fitnessi aktsiad (3,73 dollarit tükist), saades kahe müügitehingu pealt tulu 99 500 krooni. Kuna väärtpaberite ostuhinnad olid märksa kõrgemad, tuli tehingute pealt vastu võtta aga ka ligikaudu 60 000 krooni kahjumit. Kui Nokia aktsiate tagasiost pole Toomase arvates tulevikus välistatud, siis Bally Total Fitness oli paras õppetunniks, millisest ettevõttest (ja millistest aktsiatest) tuleb kaarega ümber käia. Esiteks ettevõtte segane aruandlus, kus kõige tähtsamad majandusnäitajad olid toodud välja teisijärgulistena. Teiseks aktsia selge langustrend, mida Toomas oleks pidanud juba varem endale tunnistama.

Igatahes eelpool kirjeldatud tehingute toel vähendas Toomas oma tulumaksukohustust 30 000 kroonilt 14 500 kroonini. Võrreldes möödunud aastatega on investori tulumaksukulu sellegipoolest kordades kasvanud. 2003. aastal tuli Hansapanga intressifondide osakute müügist tekkinud kasumi pealt Toomasel maksta tulumaksu kokku 2524 krooni ja möödunud aastal biotehnoloogiafirma Perbio Science aktsiatest loobumise pealt 3326 krooni.

Möödunud kuul laekus Toomase kontole Rakentajain Konevuokraamolt dividende summas 5698 krooni (0,30 eurot aktsia kohta). Tegemist oli aastalõpu meeldiva üllatusega, kuna tegemist oli ekstradividendiga, mis lisandus kevadisele tavapärasele dividendimaksele (mis ulatus ligi 10 600 kroonini).