Neljapäev 25. august 2016

AS ÄRIPÄEV
Pärnu mnt 105, 19094 Tallinn
Telefon: (372) 667 0111
E-post: online@aripaev.ee

Investor Toomas

Kes on investor Toomas

Kes on Investor Toomas?

Ühe Tallinna väikese IT-firma osanik ning samas programmeerijana töötav 49aastane Toomas tegi 2002. aasta alguses kaaluka otsuse. Ta alustas paljudele oma tollastele eakaaslastele mõttetuna tunduvat pensionipõlve kindlustamist.

Toomas võttis teadmiseks, et tema pensionile mineku ajaks (aastal 2031) on pensionäre võrreldes tööjõulise elanikkonnaga Eestis märgatavalt enam kui praegu. See aga tähendab, et soovides korraliku elustandardi jätkumist pensionieas, pole mõtet jääda lootma vaid riiklikule pensionile.

Toomasel oli 2002. aasta alguseks koos miljon krooni ehk 64 000 eurot, mida ta otsustas aktsiaturule paigutada eesmärgiga tagada endale 30 aasta pärast muretu vanaduspõlv. Toomas on liitunud ka pensionisammastega, et kasutada ära riigi pakutavad maksusoodustused ja võrrelda enda portfelli tootlust enda pensionifondide tootlusega. Lisaks jälgib Toomas igapäevaselt oma kulutusi ning otsib erinevaid säästmisnippe.

Investeerimisstrateegia

Toomase investeerimisprogrammi pikkuseks on 30 aastat tootluse eesmärgiks on ta seadnud 12% aastas, mille õnnestumisel muutuks tema 64 000 eurot 30 aasta pärast 2 miljoniks euroks. Toomas investeerib ettevõtetesse, mis on tema hinnangul pikaajalise kasvupotentsiaaliga ning mis on end minevikus heast küljest näidanud.

Ta on koostanud endale nn jälgimisnimekirja erinevatest ettevõtetest, sektoritest ja piirkondadest ehk koondanud tema jaoks huvitavad ja päevakajalised investeerimisideed. Investeerimisotsused vaatab ta reeglina üle korra kvartalis, pärast ettevõtete kvartaliaruannete avaldamist. Ta püüab hoida end tagasi emotsioonide ajendil aktsiate ostmistest ja müümistest ning ei loobu väärtpaberitest, mille hind langeb, kuid potentsiaal säilib. Kui Toomas näeb, et ta on teinud vale investeerimisotsuse, tunnistab ta seda endale ja müüb selle ettevõtte aktsiad maha. Ta kaalub müüki ka siis, kui ettevõtte aktsia on Toomase meelest juba liiga palju tõusnud ning tundub ülehinnatud. Toomas otsustab aktsiate soetamisel mitte rabelda, vaid need aegamööda endale soetada. Aastas teeb Toomas vähemalt 12 tehingut. Toomas püüab oma investeeringud hajutada erinevate majandussektorite, piirkondade ja valuutade vahel. 2015. aasta alguses ehk pärast enam kui kümne aasa pikkust investeerimiskogemust, otsustas Toomas muutuda riskijulgemaks ehk ta hakkas 10% portfellist paigutama riskantsemalt ning lühema ajahorisondiga.

Toomase aktsiaportfell

Apple Inc.

Soetusaeg: 27.10.2009
Soetushind: 56,90€
Aktsiate arv: 210tk
Apple Inc. on 1. aprillil 1976. aastal USAs asutatud rahvusvaheline ettevõte, mis toodab ja turustab personaalarvuteid ning mobiiliseadmeid. Lisaks pakub firma erinevat tarkvara, teenuseid, lisaseadmeid ja võrgulahendusi. Apple müüb oma toodangut globaalselt nii veebipoodide ja tavakaupluste kui lepinguliste edasimüüjate kaudu. Ettevõtte tuntuimad riistvaralised tooted on Macintoshi arvutid, iPod, iPhone ja iPad. Käive ulatus 2014. aastal 160 mld euroni.

Apranga

Soetusaeg: 07.05.2012
Soetushind: 1,89€
Aktsiate arv: 6000tk
Apranga on Baltikumi suurim rõivaste jaemüüja. Leedu ettevõtte tegutseb kõigis kolmes Balti riigis ning lisaks enda brändidele on sel veel ka frantsiisilepingud selliste tuntud kaubamärkide müügiks nagu Zara, Hugo Boss, Emporio Armani – kui nimetada vaid mõnda. Ettevõte loodi 1945. aastal ja Vilniuse börsi põhinimekirja kanti see 2005. aasta oktoobris. Börsifirma 2013. aasta käive oli 135,16 miljonit eurot.

Leroy Seafood

Soetusaeg: 29.11.2013
Soetushind: 20,71€
Aktsiate arv: 850tk
Norra kontsern Leroy Seafood Group hõlmab endas suurt hulka väiksemaid allüksusi, mis tegelevad nii kalade püügi, - kasvatuse kui ka erinevate mereandide turustamisega. Maailma ühel suurimal lõhetootjal on tütarettevõtted Taanis, Prantsusmaal ja Portugalis. Ettevõtte 2013. aasta käive oli 10,76 miljardit NOKi ehk ligemale 1,24 miljardit eurot.

Microsoft

Soetusaeg: 20.01.2009
Soetushind: 15,70€
Aktsiate arv: 617tk
Microsoft Corporation on 1975. aastal Bill Gatesi ja Paul Alleni asutatud rahvusvaheline tarkvarafirma, mis on kogunud tuntust eelkõige oma operatsioonisüsteemiga Windows ja kontoritarkvaraga Microsoft Office. Ettevõtte käive ulatub 78 miljardi euroni.

Olympic EG

Soetusaeg: 14.02.2007
Soetushind: 1,64€
Aktsiate arv: 5000tk
Olympic Entertainment Group AS ja tema tütarettevõtted on juhtiv hasartmänguteenuste osutaja Balti riikides ning opereerib kasiinosid Poolas, Slovakkias, Valgevenes ja Itaalias. Lisaks tavakasiinodele pakub ettevõte ka internetikasiino teenuseid. Seisuga 30. september 2014 kuulus kontserni kokku 97 kasiinot. Ettevõtte hasartmängutulu oli 2014. aastal 141 miljonit eurot.

iShares STOXX Europe 600 ETF

Soetusaeg: 09.03.2015
Soetushind: 39,53€
Aktsiate arv: 250tk
EXSA sümboli alt leitav börsilkaubeldav fond ehk ETF on hajutatud Euroopa 400 suure ja 200 keskmise suurusega börsifirma aktsiate vahel ning see kajastab üsna täpselt Stoxx 600 indeksi käekäiku. 4,79 miljardit eurot haldava ETFi aastane dividenditootlus jääb vahemikku 2-3% ning selle haldustasu on 0,20%.

Berkshire Hathaway (BRK-B)

Soetusaeg: 16.03.2015
Soetushind: 145,76$
Aktsiate arv: 110tk
USA investeerimisfirma pikaajaline tegevjuht on maailma üks kõigi aegade edukaim investor Warren Buffett, kes omandas ettevõttes enamusosaluse 1964. aastal. Kuigi börsifirma investeeringud on hajutatud mitmekümne erineva ettevõtte vahel, on suurimad rahapaigutused 2014. aasta lõpu seisuga tehtud USA suurima laenuandja Wells Fargo (23,23%), joogitootja Coca-Cola (15,44%), krediitkaardifirma American Expressi (12,9%) ja tehnoloogiafirma IBM (11,29%) aktsiatesse.

Tallinna Vesi

Soetusaeg: 08.06.2015
Soetushind: 14,50€
Aktsiate arv: 1400tk
Tallinna Vesi on Eesti suurim vee-ettevõte, mis pakub joogivee- ning reoveeteenuseid üle 400 000 inimesele Tallinnas ning mitmes ümbruskaudses omavalitsuses ja sel on antud piirkonnas teenuste osutamise ainuõigus kuni 2020. aastani. Ettevõte on olnud stabiilselt üks Tallinna börsi paremaid dividendimaksjaid. 2014. aastal oli börsifirma käive 53,2 miljonit ja kasum 17,9 miljonit eurot. Alates 2011. aastast käib Tallinna Vee ja konkurentsiameti vahel kohtuvaidlus, millega veefirma soovib vee hinda tõsta.

Statoil ASA

Soetusaeg: 06.08.2015 14.01.2016
Soetushind: 136,58 NOK 100,50 NOK
Aktsiate arv: 330tk 285tk
Statoil ASA on Norra energeetikaettevõte ja ühtlasi Põhjamaade suurim ettevõte. Nii Oslo kui New Yorgi börsil noteeritud ning 67% ulatuses Norra riigile kuuluv Statoil uurib nafta ja maagaasi leiukohti ning toodab, transpordib, rafineerib ja müüb naftat ja maagaasi. Börsifirma tegutseb 37 riigis ning selle turuväärtus on enam kui 53 miljardit dollarit.

LHV võlakirjad

Soetusaeg: 29.10.2015
Soetushind: 1000€
Aktsiate arv: 10tk
LHV allutatud võlakirja nimiväärtus on 1000 eurot ning aastane intress 6,5 protsenti. Võlakirja pakkumine oli suunatud eelkõige jaeinvestoritele ning investeerimise periood on kuni 2025. aastani. Saadud vahendeid kasutab LHV oma ärimahtude kasvatamiseks. LHV plaanib aktsiate avalikku esmaemissiooni järgmisel aastal.

Tallink

Soetusaeg: 13.11.2015
Soetushind: 0,85€
Aktsiate arv: 11900tk
AS Tallink Grupp on Euroopa juhtiv laevandusettevõte, mis pakub kvaliteetseid mini-kruiise, reisijate- ja ro-ro kaubaveo teenuseid Läänemerel. Ettevõttele kuulub kokku 18 alust - kruiisilaevad, kiired ro-pax laevad ja ro-ro kaubalaevad. Tegutsetakse laevaliinidel Eesti ja Soome, Soome ja Rootsi, Eesti ja Rootsi ning Läti ja Rootsi vahel. Peamistel liinidel hoitakse juhtivat turupositsiooni.

Ryanair

Soetusaeg: 22.03.2016
Soetushind: 13,08€
Aktsiate arv: 303tk
Ryanair on Iiri odavlennufirma, mille aktsiad on noteeritud nii Iiri, kui ka Londoni börsil. Lennufirmal on 194 sihtkohta ning kasutada peaaegu 600 Boeingu reisilennukit. Eelmisel aastal ületas Ryanairi reisijate arv 100 miljoni piiri. Aastaks 2024 on seatud eesmärgiks lennutada 160 miljonit reisijat.

LHV

Soetusaeg: 20.05.2016
Soetushind: 6,95€
Aktsiate arv: 967tk
LHV Group on suurim kodumaine finantsgrupp, mille pangateenuseid kasutab pea 82 000 klienti. LHV on asutanud 1999. aastal Rain Lõhmus ja Andres Viisemann ning seal töötab ligi 300 inimest. LHV pensionifondidel on üle 130 000 kliendi.
Sulge Tutvustus

Investor Toomase portfelli kõikuv veebruar

investor Toomas 01. märts 2016, 15:15
Investor Toomas oli veebruaris hirmul.

Veebruaris valitsenud aktsiaturgude kõikumine pakkus mulle hetki, mil pidin hoidma hirmust hinge kinni.

Eelmisel kuul tulid hirmumeeleolud aktsiaturgudele tagasi ja see lõi ka minu portfelli väärtuse kõikuma. Aasta algas aktsiaturgudele niigi nukralt ja ausalt öeldes arvasin ka mina, et tulekul võib olla suurem kriis, kuid üha rohkem on hakanud tunduma, et tegemist võib kriisi asemel olla korrektsiooniga. Tõestuseks võib olla näiteks nafta hind, mis on hakanud tasapisi ülespoole naasma. Võrreldes jaanuariga kasvas minu portfelli väärtus veebruaris 1,7%, 240 412 euroni.

Parim aktsia Norrast

Eelmise kuu parim aktsia oli Norra lõhekasvataja Leroy Seafood, mis sai hoo sisse pärast häid tulemusi. Aktsia tõusis veebruaris 10,5%. Kuigi analüütikud ootasid Leroylt 12,5 Norra krooni suurust dividendi, võrreldes 12kroonise dividendiga, mida ettevõte teatas, andsid 7 analüütikut pärast tulemuste avalikustamist aktsiale ostusoovituse. See pani aktsia rallima ja mul on hea meel, et soovitasin seda ka ühes oma kommentaaris. Jaanuaris kirjutasin, et Leroy võib turgude turbulentsi ajal investoritele kaitset pakkuda, sest nõudlus lõhe järele kasvab ning lõhe hind on tõusuteel. Kuna lõhekasvataja aktsia on jätkanud tõusu, on sellest saanud 33 000 euroga minu portfelli suurim positsioon.

Halvim aktsia Microsoft

Microsofti neljanda kvartali tulemused ületasid hõlpsalt analüütikute ootusi, kuid veebruaris tabas tehnoloogiahiiglase aktsiat nõrkus ja see langes võrreldes jaanuariga peaaegu 8 protsenti. Microsofti positsiooni väärtus vähenes 29 000 euroni, kukkudes Leroy Seafoodi järel teiseks. Mingil hetkel kaalusin Microsoftist ka kasumit võtta, kuid viimased kvartalitulemused olid piisavalt tugevad ja see andis lootust, et ettevõttel ei pruugi tulevikus halvasti minna.

Microsofti ebaedu on käinud pisut käsikäes Apple’iga, mis oli samuti veebruaris miinuses. Eks ole mõlemad ettevõtted ka globaalse ulatusega, seetõttu kajastub praegune maailmamajanduse ebakindlus ka mõlema aktsia hinnas.

Tulemused polnudki halvad

Nüüdseks on kõik minu portfellis olevad ettevõtted oma tulemused avalikustanud ja kokkuvõttes on kõik hästi. Võib-olla suurima pettumuse valmistas Apple, mille tulemused näitasid esimest iPhone’ide müügi langust mitme aasta jooksul. Lisaks teatas tehnoloogiafirma, et prognoosib esimest käibe langust 10 aasta jooksul.

Oodatust halvemini läks Statoilil, kuid Norra naftafirma polnud erand, sest halvasti läks kõigil suurtel naftatootjatel. Vaatamata kehvadele tulemustele ei asu Statoil dividendi kärpima. Veebruaris sain Statoililt dividende 1000 Norra krooni ehk umbes 100 eurot.  

Mõni nädal enne Olympicu neljanda kvartali tulemuste avaldamist võtsin kasiinofirma aktsia vaatluse alla ja laual oli ka mõte müüa. Kasiinofirma tulemused olid siiski piisavalt head ja matsin selle mõtte maha. Lisaks maksab OEG korralikke dividende, eelmisel aastal sain neid lausa 500 eurot.

Minu portfellis olevatel Tallinna börsi ettevõtetel – Tallink, Olympic ja Tallinna Vesi – läks veebruaris hästi. Esmaspäeval avaldas Tallink tulemused ja kuigi neljandas kvartalis saadi väike kahjum, kahekordistus aastakasum. Tallinna Vesi suutis neljandas kvartalis keerulistest oludest võtta maksimumi ja see meeldis ka analüütikutele.

Tallinna börsi aktsiahindadele võib positiivset mõju avaldada ka see, et investorid on asunud ostma dividendimaksjaid. Teatavasti on just kevad dividendide hooaeg ja see meelitab investoreid aktsiate juurde.

Kas klaas on pooltäis või pooltühi?

Praegust aktsiaturgude olukorda vaadates näib, et klaas on pigem pooleldi täis, kui pooleldi tühi. Nagu juba enne kirjutasin, on praegu finantsturgudel märke pigem korrektsioonist kui uue kriisi saabumisest. Lähikuudel võivad turud jääda volatiilseks, kuid mingit suurt kukkumist ma pigem ei ootaks.

Otsi:

Ava täpsem otsing