Mune tuleb hoida eraldi korvides

Investeerimise üheks igivanaks kuldreegliks on riskide hajutamine. Riske saab hajutada, ostes erinevates majandussektorites või regioonides tegutsevate ettevõtete väärtpabereid. Samuti võib riske hajutada valuuta ja investeerimisklasside lõikes.

Kõik need reeglid peale viimase on ka Toomase investeerimisstrateegias. Kuigi Toomase vara on praegu veel erinevates investeeringuklassides ehk siis fondiosakutes ja aktsiates, on ta eesmärk senini olnud panna kogu oma raha aktsiatesse. Natuke peaks tegelikult olema ka vaba raha, mida kasutada pangakulude maksmiseks ning väga heade ostuvõimaluste ärakasutamiseks. Osa investeerimisspetsialiste nimetab ka raha investeerimisklassiks, kuigi Toomasele tundub selline klassifitseerimine kohatu.

Niisiis. Kõike mune (raha) ühte korvi (väärtpaberisse) ei maksa panna.

Kuigi see on igivana investeerimistõde, sai Toomas sellest korralikult aru möödunud nädalal, kui ta USA investeering, Bally Total Fitnessi aktsia, kukkus kolmapäeval uuele viie aasta madalaimale tasemele ehk 8,85 dollarini.

Toomas hakkas mõtlema, et kui ta oleks 7. augustil ostnud kogu oma miljon krooni eest Bally Total Fitnessi aktsiaid, oleks ta portfell väga suures miinuses.

Sellel päeval Toomase poolt ostetud 200 aktsia soetushinnaks kujunes 12,70 dollarit tükist, mis tehinguaegset dollari 16,2415kroonist kurssi arvestades tegi aktsia soetushinnaks 206,27 krooni.

Kolmapäeval sulgus aktsia New Yorgi börsil 8,85 dollaril ja Eesti Panga ametlikuks USA dollari kursiks fikseeriti 15,93101 krooni.

Järelikult on Toomas kaotanud aktsia pealt 30,3 ja Eesti krooni suhtes odavnenud USA dollari tõttu 1,9.

Kokku kaotus 31,9.

Juhul kui investor Toomas oleks pannud kõik oma miljoni 7. augustil Bally aktsiatesse, oleks tal praegu alles vaid 684 000 krooni. Investeeringute hajutamine on hoidnud teda hullemast.

Sama lugu käib ka selle kohta, et ühte väärtpaberisse ei tohi investeerida korraga kogu raha. Heaks näiteks on Tulikivi aktsia, mida Toomas on soetanud 22,4, 20,3 ja 19,1 euro eest. Arvestades ostetud aktsiate koguseid, on Toomase Tulikivi aktsiate keskmiseks soetushinnaks 20,57 eurot.

Kuigi kolmapäeval lõpetas aktsia Helsingi börsil vaid 17,85 eurol, oleks Toomase kaotus ainult 22,4 euro pealt väärtpaberisse investeerides 20,3, praeguse 13,2 vastu. Võit või siis õigemini väiksem kaotus seegi.